Имеем 2 новости из мира банковской статистики, немного разнесенные по времени, примерно в 10-12 дней:

1⃣

На конец 2025 года на счетах физических лиц (прим.депозитах) в российских банках находится 67 трлн рублей

На февраль 2026 года объем депозитов физических лиц был уже 71+ трлн.рублей.

и 2⃣

По данным Центробанка, общий объём кредитов и займов россиян на 1 января 2026 года впервые достиг 45 трлн. рублей.

Для справки по структуре текущих кредитов и займов:

Ипотечные кредиты — 48,1% от общего объёма, или 21,7 трлн рублей.
Потребительские ссуды — 29,7%, или 13,4 трлн рублей.
Автокредиты — 6,8%, или 3 трлн рублей.
Задолженность по займам от микрофинансовых и других организаций, требования по начисленным процентам и прочие кредиты — около 6,9 трлн рублей.

Прибавим к этому, что по официальной статистике основная часть депозитов (на начало 2026 года около 62%) принадлежит очень узкому кругу граждан.

А также, что

по информации Агентства по страхованию вкладов (АСВ), в первом квартале 2025 года :
95,2% физических лиц держали на сберегательных счетах менее 1 млн рублей, 1,9% — от 1 млн до 1,4 млн, 2% — от 1,4 млн до 3 млн, 0,8% — от 3 млн до 10 млн, 0,2% — свыше 10 млн.


Если мы произведем простые математические действия, то увидим, что по странному совпадению, примерно те же 61-62% от 71+ трлн.рублей депозитов физических лиц это +/- 45 трлн.рублей кредитов физических лиц.

Безусловно, подобную математику можно объявить "притянутой за уши". Тем более, что деньги на депозитах вроде как имеют обезличенную форму.

Но, есть пару моментов, которые могли бы объяснить эту математику:

1⃣ Владельцы крупных депозитов имеют несколько более интересные условия по ставкам на свои вклады, именно за счёт массы размещенных денег, чем владельцы мелких и микро депозитов.

2⃣ Владельцы крупных депозитов размещают свои суммы на более длительный срок, чем физические лица с мелкими и микро депозитами, которые вынуждены чаще снимать частично или полностью депозиты в банке.

Эти 2 момента приводят к тому, что ротация владельцев с мелкими депозитами более интенсивная, чем владельцев с крупными депозитами. А владельцы крупных депозитов стабильно держат основную массу на счетах, из которых и формируется основная масса кредитов физических лиц.

Более того, одними из основных выгодоприобретателей от кредитов физических лиц, кроме естественно банков, остаются владельцы крупных депозитов.

Повторю, что можно конечно объявить это глупостью и отсутствием элементарных знаний банковского дела.

Но, в условиях когда инвестиционный климат в нашей стране сейчас крайне низкий, а владельцы крупных сумм предпочитают высокий и спокойный банковский процент рискованным вложениям в какие-либо предприятия и компании, то подобное рассуждение, кмк, имеет право на существование.

Артур Чиргадзе. Подписаться