Неудаща
@dirtytatarstan
Почти все новые депозиты сейчас оформляются на срок до полугода: в марте 95,8% вкладов приходилось на период от 1 до 6 месяцев, следует из данных «Финуслуг», которые изучили «Известия». При этом на трехмесячные пришлось 56,7%.
Долгосрочные продукты практически не востребованы: на год — лишь 3,2% размещений, а на сроки от 1 до 3 лет — около 4%, следует из данных «Финуслуг». Классическая модель с длинными депозитами в настоящее время фактически не работает.
Статистика ЦБ также показывает рост доли краткосрочных размещений: еще в феврале доля вкладов до полугода составляла почти 40% от общего объема. Всего в банках находилось почти ₽65 трлн, из которых ₽25,5 трлн — именно на короткие сроки. В 2023 году доминировали среднесрочные депозиты — от полугода до года.
Преобладание коротких продуктов связано с ожиданиями снижения ключевой, отмечают в «Эксперт РА». ЦБ постепенно снижал ее на последних заседаниях, и сейчас она опустилась до 15%. Рынок прогнозирует, что в будущем регулятор продолжит смягчать политику, поэтому кредитные организации с помощью ставок мотивируют россиян фиксировать доходность именно на короткий срок — им невыгодно платить клиентам высокие проценты долгое время.
При этом смещение в сторону коротких вкладов напрямую влияет на стоимость ссуд: такая структура фондирования ограничивает банки в «длинных» пассивах и замедляет снижение ставок. В первую очередь это касается ипотеки, где срок исчисляется десятилетиями.
Дефицит «длинных денег» остается ключевой проблемой рынка, отмечают в SharesPro. Когда основа пассивов — это вклады на 3 месяца, кредитным организациям сложно финансировать долгосрочные продукты: возникает риск разрыва сроков, который давит на доходность.
В результате ипотека дешевеет медленно: по данным «Дом.РФ», ставки по рыночным программам держатся на уровне около 20% годовых, что на 5 п.п. выше уровня ключевой. Банки снижают стоимость кредитов с задержкой, причем делают это постепенно, подчеркивают эксперты.
Доход по депозитам на срок от трех до 12 месяцев сейчас составляет около 13,6% при ставке ЦБ 16%, то есть разрыв достигал примерно 2,5 п.п. По данным «Финуслуг», около 97% средств после закрытия вкладов возвращаются в банки.
Долгосрочные продукты практически не востребованы: на год — лишь 3,2% размещений, а на сроки от 1 до 3 лет — около 4%, следует из данных «Финуслуг». Классическая модель с длинными депозитами в настоящее время фактически не работает.
Статистика ЦБ также показывает рост доли краткосрочных размещений: еще в феврале доля вкладов до полугода составляла почти 40% от общего объема. Всего в банках находилось почти ₽65 трлн, из которых ₽25,5 трлн — именно на короткие сроки. В 2023 году доминировали среднесрочные депозиты — от полугода до года.
Преобладание коротких продуктов связано с ожиданиями снижения ключевой, отмечают в «Эксперт РА». ЦБ постепенно снижал ее на последних заседаниях, и сейчас она опустилась до 15%. Рынок прогнозирует, что в будущем регулятор продолжит смягчать политику, поэтому кредитные организации с помощью ставок мотивируют россиян фиксировать доходность именно на короткий срок — им невыгодно платить клиентам высокие проценты долгое время.
При этом смещение в сторону коротких вкладов напрямую влияет на стоимость ссуд: такая структура фондирования ограничивает банки в «длинных» пассивах и замедляет снижение ставок. В первую очередь это касается ипотеки, где срок исчисляется десятилетиями.
Дефицит «длинных денег» остается ключевой проблемой рынка, отмечают в SharesPro. Когда основа пассивов — это вклады на 3 месяца, кредитным организациям сложно финансировать долгосрочные продукты: возникает риск разрыва сроков, который давит на доходность.
В результате ипотека дешевеет медленно: по данным «Дом.РФ», ставки по рыночным программам держатся на уровне около 20% годовых, что на 5 п.п. выше уровня ключевой. Банки снижают стоимость кредитов с задержкой, причем делают это постепенно, подчеркивают эксперты.
Доход по депозитам на срок от трех до 12 месяцев сейчас составляет около 13,6% при ставке ЦБ 16%, то есть разрыв достигал примерно 2,5 п.п. По данным «Финуслуг», около 97% средств после закрытия вкладов возвращаются в банки.
5 18.1K
Обсуждение 0
Обсуждение не доступно в веб-версии. Чтобы написать комментарий, перейдите в приложение Telegram.
Обсудить в Telegram