Инвестиционные страховки, часть 3

Заключительный пост про страховки (начало читайте здесь и здесь). В комментах к прошлой части опять остались недовольны: говорят, вместо плюсов страховых полисов получились-де какие-то сплошные минусы! Ну что ж – сорян, ребята, но так уж действительно выходит…

Впрочем, с одним из главных плюсов страховых программ в лице налоговых льгот спорить сложно: платить поменьше налогов – это для инвестора всегда благое дело. Просто в России ставка НДФЛ 13/15% не позволяет получить такую уж большую отдачу от налоговых возвратов.

А вот на Кипре, где я живу, прогрессивная шкала налогообложения – и доходы свыше 60 тыс. евро в год облагаются по ставке 35%. С такой ставки получать налоговые вычеты гораздо выгоднее! Так что и к инвестиционным страховкам резидентам Кипра, вероятно, стоило бы присмотреться повнимательнее.

Там есть определенные нюансы (вычет из налоговой базы по таким страховкам не может превышать 20% от годового дохода, а при разрыве договора до истечения 6 лет с момента его заключения налоговые льготы придется возместить обратно), но мы в них сейчас углубляться не будем.

Я вам хотел рассказать про другое: как примерно выглядит комиссионная внутрянка такого рода страховых договоров. Не буду называть конкретных имен страховых компаний (будем считать, что это абстрактный пример), но вот каким образом на вас будут наживаться:

Во-первых, в начальный год договора 3 месячных взноса из 12 у вас заберут сразу – их страховая и агент-продажник попилят между собой. По сути, агент откусит себе 15% со взносов первого года (в остальные годы его «доля» будет 2,5% от новых взносов), и еще 10% сразу возьмет себе страховая. Not bad, huh?

Во-вторых, когда ваши средства внутри страховки начнут инвестироваться (в один из нескольких представленных на выбор фондов акций/облигаций/денежного рынка), то внезапно окажется, что спред на покупку этого фонда составляет аж 5%. То есть, вы буквально переплачиваете 5% сверх справедливой цены того, что приобретаете!

В-третьих, сам фонд будет с вас ежегодно брать 1% management fee. Но это еще не всё! Внутри фонда на акции всего мира будет напихана горстка ETF со своими комиссиями (уже поскромнее, конечно), а четверть активов фонда окажется отведено на кэш и какие-то мутные структурные продукты.

Короче, оберут вас со всех сторон знатно – буквально в четыре руки, с особым цинизмом. А знаете, что самое забавное? Даже при таких адовых вводных высшей степени наглости, налоговые вычеты под 35% всё равно зарешивают! Так что налоговые льготы – это самые настоящие читы для инвестора, с помощью них можно даже самый скверный продукт превратить в конфетку. =)